В Ассоциации операторов инвестиционных платформ обсудили способы снижения рисков инвесторов с помощью страхования

Мировой опыт краудлендинга (предоставление займов предпринимателям через инвестиционную платформу) показывает, что способами снижения рисков инвесторов третьими лицами, помимо традиционных способов обеспечения – поручительства, залога, является 1) страхование и 2) гарантирование посредством компенсационного фонда.

Страхование представляется перспективным на текущем уровне развития краудлендингового рынка в России, поскольку страховые компании находятся в поиске новых драйверов и точек роста, а рынок краудлендинга растет двузначными темпами ежегодно. Увеличивается количество платформ, работающих на данном рынке.

Существует нереализованный спрос на текущий день со стороны инвесторов в части преумножения сбережений по ставкам, превышающим инфляцию, но с управляемым  уровнем риска. Такие возможности предоставляют инвестиционные платформы, позволяющие бизнесу привлечь финансирование, а инвесторам – вложить средства в виде займов напрямую в бизнес.

«Узким местом» является отсутствие предложения со стороны страховых компаний подобного продукта страхования. На сегодняшний день страхование рисков инвесторов через страховые компании не покрывает все случаи, которые могут привести к потерям инвесторов. Например, инвестор может получить выплату в случае объявления банкротства заёмщика и только в объеме, предусмотренном в договоре, как правило, с франшизой.

Как отмечает исполнительный директор АОИП Кирилл Косминский, «в настоящее время одним из барьеров для развития рынка краудлендинга является низкая информированность финансовых организаций из традиционных секторов финансового рынка (банков, страховых компаний) о возможностях коллаборации с краудлендинговыми платформами. Постоянно говорится о партнерстве между финтехом и банками, страховщиками. В данном случае идет речь о классическом продукте – страховании финансового риска, но в новой подаче – потому что теперь контрагентом для страховщика выступает инвестиционная платформа».

Как отмечает сооснователь платформы ПИРС Артем Мордвинкин, «ПИРС первым на российском рынке запустил инвестиционный продукт, в котором инвестиции в займы застрахованы от риска банкротства и неплатежа в результате форс-мажора. Доверие инвесторов выше, когда риски застрахованы в крупной страховой организации, потому что люди оценивают бренд страховщика и доверие страховщика к платформе.»

По словам руководителя платформы «Карма» Артема Лаптева, «наиболее интересным для всех участников рынка может быть страхование финансовых рисков инвесторов, связанных с возможным дефолтом заемщика.»

Одновременно важно понимать, что страхование рисков инвесторов – не основной способ обеспечения обязательств и управления рисками, а дополнительный инструмент, помимо базового анализа и проверки кредитоспособности заемщиков, которые проводят инвестиционные платформы по своей методологии.

По данным Банка России (собираемых на основании добровольной отчетности участников рынка), по итогам 2018 года объем рынка краудфинансирования превысил 15,2 млрд рублей. Рост рынка по сравнению с 2017 годом составил более 30%.

Готовится к принятию закон № 419090-7, регулирующий деятельность операторов инвестиционных платформ.